消費金融公司業(yè)績爆發(fā) 銀行踴躍申請牌照

　　據(jù)記者不完全統(tǒng)計，目前開業(yè)的22家持牌消費金融公司中，銀行系占了近九成，另外至少已有7家銀行擬申請設立消費金融公司。

　　而從上半年的業(yè)績看，銀行系消費金融公司表現(xiàn)搶眼，無論是凈利潤還是營業(yè)收入等主要指標，都有了大幅度的增長。另外，持牌機構與非持牌機構的業(yè)績也差距明顯，部分非持牌機構正在收縮戰(zhàn)線。

　　9月26日，馬上消費金融助理首席風控官楊明告訴時代周報記者，自從今年以來，不管是政府還是監(jiān)管機構，都釋放一系列的信號要加強消費金融行業(yè)的監(jiān)管，有一些非持牌的機構面臨監(jiān)管的壓力也會越來越大，而且已經出現(xiàn)了有一些機構完全退出市場，或者是部分退出市場。

　　另外，持牌系消費金融公司有資金優(yōu)勢。“一方面是政策，另一方面我們是持牌機構，我們有資金優(yōu)勢，銀行在授信的時候會將機構是否持牌作為評估的一個因素，持牌的機構由銀監(jiān)監(jiān)管，銀監(jiān)對持牌消費金融機構相當于把了一道關。”楊明表示。

　　踴躍申請牌照

　　2010年，中國銀監(jiān)會批準成立了首批四家試點消費金融公司。當年銀監(jiān)會批復同意北銀、中銀和四川錦程三家消費金融公司籌建，作為首批機構，三家消費金融公司的發(fā)起人分別為北京銀行、中國銀行和成都銀行。另外一家試點公司是捷信消費金融。

　　“在消費金融公司試點幾年以后，2013年修訂了消費金融公司試點管理辦法，在股東的資格、經營的區(qū)域等方面作了調整，從這之后，消費金融公司越來越多，現(xiàn)在已經超過了20家?！睏蠲髡f。

　　2015年6月，消費金融公司試點擴大至全國。2016年3月，中國人民銀行、銀監(jiān)會聯(lián)合印發(fā)相關指導意見，提出要推進消費金融公司設立常態(tài)化，鼓勵消費金融公司拓展業(yè)務內容，針對細分市場提供特色服務。

　　這段時間里，招商銀行、興業(yè)銀行、南京銀行、湖北銀行、重慶銀行、郵儲銀行等也相繼發(fā)起設立消費金融公司?；谫Y金成本和風控優(yōu)勢，銀行系成為消費金融市場中的重要一脈。

　　據(jù)梳理，22家持牌消費金融公司的發(fā)起方，以中小銀行為主。五大行中僅中國銀行于2010年申請了中銀消費金融。今年以來開業(yè)的消費金融公司發(fā)起股東中，長沙銀行、哈爾濱銀行、張家口銀行和上海銀行均為城商行。同時，獲批籌建仍未開業(yè)的消費金融公司還有3家，也是以銀行系為主。另據(jù)不完全統(tǒng)計，至少還有7家銀行擬申請設立消費金融公司，包括華夏銀行、光大銀行和渤海銀行3家股份行和4家城商行。

　　消費金融行業(yè)投資回報較快，成為中小銀行在這一領域發(fā)力申請的原因之一。“經過近幾年的培育與發(fā)展，消費金融已成長為金融業(yè)一個重要‘風口’，相關機構預計，到2020年消費金融規(guī)模將突破8萬億元，每年獲客增長率超過20%。”招商銀行副行長劉建軍在日前的銀行業(yè)例行發(fā)布會上表示。

　　據(jù)波士頓咨詢預測，2017年我國各種消費類貸款的余額將增長至30萬億-40萬億元。消費金融公司近年凈利潤增速在金融子行業(yè)中保持領先地位，未來仍能保持高速成長。

　　從中銀消費金融等幾家消費金融公司成立后的表現(xiàn)來看，一般成立后第二年即可實現(xiàn)盈利。從2017年半年報的情況看，銀行系消費金融公司的表現(xiàn)確實搶眼。

　　截至今年上半年，從綜合績效來看，業(yè)績最為亮眼的屬招商銀行與中國聯(lián)通共同設立的招聯(lián)消費金融。報告期內，招聯(lián)消費金融實現(xiàn)營業(yè)收入 22.97 億元，同比增長 26 倍；凈利潤 5.41 億元，較去年同期增長 982%。

　　截至2017年6月末，重慶銀行持股15%左右的馬上消費金融上半年實現(xiàn)營業(yè)收入12.7億元，是去年同期的近20倍；凈利潤為1.33億元，而去年同期為-0.39億元。

　　“第一個原因是整個市場規(guī)模的增長，用戶不斷的增長，用戶增長到一定程度實現(xiàn)了盈利，這是短期內的原因，得益于用戶的增長；第二是資金成本，因為銀行系公司，他們資金成本相對低，對他們前期發(fā)展的助力非常大，因為成本可控，可以在比較短時間內實現(xiàn)盈利?！澳吵峙葡M金融機構負責人向時代周報記者分析道。

　　資金成本優(yōu)勢

　　與非持牌系消費金融公司相比，持牌系無論是在資金成本還是風控方面，都有一定的優(yōu)勢。

　　楊明告訴記者，作為持牌的消費金融公司，在吸納資金的時候，可以通過銀行間同業(yè)的拆借，授信吸納資金，同時也可以通過股東存款等模式。“馬上消費金融資金來源非常豐富，到現(xiàn)在我們跟銀行之間的授信，從最大的國有五大行到股份制的商業(yè)銀行，到城市商業(yè)銀行或農商行，有很多家銀行給馬上消費金融授信?！?“另外我們股東資金的支持也是非常給力的，也有來自信托機構的資金。最后，我們還有一個重要的潛在來源，資產證券化，現(xiàn)在還不能做是因為政策規(guī)定，持牌的機構必須是開業(yè)三年后做資產證券化，等我司符合這個要求后也將考慮開拓這個資金渠道?！睏蠲鞅硎?。

　　“如果沒有這么強大的股東背景，資金成本就會高很多，包括P2P平臺10%、20%這樣。他們沒有那么容易獲取資金，銀行不愿意授信給金融公司，大部分的P2P公司的資金會來自于P2P平臺?！蹦巢槐憔呙某峙葡迪M金融公司高管對記者說。

　　盈燦咨詢高級研究員張葉霞認為，由于銀行系占多數(shù)的原因，消費金融公司往往主打自身的風控能力。另外，消費金融公司可以接受股東境內子公司及境內股東的存款，向境內金融機構貸款發(fā)行金融債券，進行境內的同業(yè)拆借等業(yè)務，它的資金獲得渠道相對更廣泛。

　　持牌機構的另一個優(yōu)勢在于風控，持牌機構可以直接從央行獲取征信數(shù)據(jù)，這是非持牌機構無法比擬的。在監(jiān)管部門的扶持政策下，消費金融公司能夠接入央行征信系統(tǒng)，查詢到相關的信用數(shù)據(jù)。

　　東北證券分析師高建表示，從將來的行業(yè)競爭格局來看，銀行系以其嚴謹?shù)娘L控體系和優(yōu)質的客戶群體在信貸規(guī)模體量和壞賬率上均占據(jù)絕對優(yōu)勢地位。

　　楊明認為，風控不僅僅是大數(shù)據(jù)模型，更應該是一個完整的閉環(huán)體系。大數(shù)據(jù)模型雖然對于風控管理非常重要，但只是其中的一環(huán)，風控體系包括很多層面，例如貸前、貸中、貸后全面的風控系統(tǒng)的搭建，包括新產品上線的風險評估、渠道管理、反欺詐人工調查，還有操作風險管理、資產管理等都是風控體系中非常重要的環(huán)節(jié)。

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